Casón del Buen Retiro jest jednym z dwóch budynków, które przetrwały zniszczenie pałacu Buen Retiro. Obecnie mieści się tu siedziba Centrum Studiów Muzealnych, którego celem są badania naukowe, jak również szkolenie ekspertów z zakresu sztuki. W budynku mieści się też dokumentacja, bogate archiwum, a także zbiory biblioteczne i konserwatorskie Muzeum Prado. W sumie znajduje się tu około 60 000 woluminów i około 700 tytułów czasopism. W 1987 roku rozpoczęła się cyfryzacja, dzięki czemu do większości zbiorów można dostać się przez terminale zainstalowane w czytelni.
Budynek Casón został zbudowany przez Alonso Carbonela w 1637 roku jako sala balowa Palacio del Buen Retiro. Dekoracją wnętrza zajął się neapolitański malarz Luca Giordano, który namalował alegorię Złotego Runa na sklepieniu budynku. Dawniej mieściła się tu kolekcja obrazów z XIX wieku. Przez jakiś czas można też było podziwiać tutaj słynną „Guernicę” Picassa. Wystawiano tu także prace Arthura Douglasa Coopera oraz Pilara Juncosa.